第一部份：证券基础知识
一：道氏理论
查理斯. 道—资本市场技术分析研究之鼻祖，他创办了美国著名的财经新闻报社,即“道·琼斯公司”并于1884年7月3日公布了世界第一个股票市场指数，及后于1897看创建了有12只成分股的道琼斯工业指数和有20只成份股的道琼斯铁路指数（现名为道·琼斯运输指数），1928年10月1日，道·琼斯工业指数成份股数由原来的12只增至20只，并一直沿用至今！
查理斯.道先生生前并没有将其理论整成书，现在流传的理论是后人对其发表在《华尔街日报》上的论文归纳整理和总结！
1股票指数反映一切（除了“上帝的行为”）（其它市场译为：平均价格反映了一切因素或是平均价格涵盖了一切！）
股票价格指数基本上反映了交易者的心理变化以及国家政治、社会经济等状况变化。此外，虽然市场无法预知那些天灾人祸（诸如：地震、火灾、水灾、恐怖袭击等）等重大事件的发生，但却会迅速评估这类事件发生后的相关影响，并在股票的指数（交易标的的价格）上反映出来。
2 趋势的判定及划分
查理斯·道先生将趋势划分为三个部分：主要趋势、次级趋势和小型趋势，分别对应于海洋的潮汐、波浪和涟漪。
3 主要趋势（基本趋势）
主要趋势就是长期向上或长期向下的大规模运动，它是三种趋势规模中最大及最具有投机参考价值的，也就是市场上常提起的 “牛市”和“熊市”。通常一个主要趋势形成后一般会持续一年或数年之久可导致股价（或价格）增值或贬值20％以上。
4“牛市”的判定
“牛市”是指股票指数长期上升的主要趋势，期间会伴随修正下调的次级趋势，可分为三个阶段：怀疑阶段（有远见的交易者进场建仓，而“公众”交易者则彻底离场，成交量较为一般。）、乐观阶段（随着稳健的上涨和成交量的不断增加，市场参与者的信心逐渐乐观起来，“技术型”交易者往往正是在这一段斩获颇丰的。）、狂热阶段（“公众”交易者纷纷拥进市场，交易极度活跃，成交量维持在较高的水平上，新股发行数量增加。）
5“熊市”的判定
“熊市”是指股票指数长期下跌的主要趋势，期间会伴随修正反弹的次级趋势，亦可分为三个阶段：失望阶段（有远见的交易者套现离场，成交量仍然很高，“公众”交易者仍然活跃，但随着预期利润的逐渐消失而开始表现出沮丧情绪。）、悲观阶段（买入者越来越少而沽货者越来越心切，令市场（或价格）下降的趋势突然加速成为一种近乎垂直的下跌情况，同时成交量达到较高的水平。悲观恐慌阶段之后，一般会有一段次级趋势的修正反弹抑或是一段横向的整理运动）、绝望阶段（“公众”交易者斩仓抛售，质地较好的股票跌势趋缓或止跌启稳，市场对利淡消息反映迟钝。）
6 次级趋势（次要趋势或中期趋势）的判定
次级趋势代表的是主要趋势的修正，调整幅度一般为前一段主要趋势上涨或下跌幅度的1/3-2/3，最常见的为前一段主要趋势上涨或下跌幅度的1/2 左右，通常持续的时间为3个星期到3个月左右。若调整幅度超过了前一段主要趋势上涨或下跌幅度的2/3，则表明前一段的主要趋势已然发生了逆转。在“牛市”中的次级趋势为振荡下跌势；相反，在“熊市”中的次级趋势为急促的反弹升势。
7 小型趋势（日间波动）的判定
小型趋势是指每个交易日股票指数（交易标的的价格）的波动，所持续的时间一般不会超过3周，与主要趋势和次级趋势比较，其交易参考价值最低。
8 在主要趋势运行中的市场不可能被人为操控。
在主要趋势运行中的市场不可能被人为所操控，而在次要趋势中，市场只有可能受到人为操控行为的局部影响，至于小型趋势则市场完全有可能受到人为操控行为的影响，即完全有可能被人为所操控。
9 两个指数要相互确认。
查理斯·道先生认为除非道·琼斯工业指数和运输指数出现相同方向的走势，否则利好升市或者利淡跌市的信号就不能确认。
10 趋势需要有成交量的确认。
在上升的主要趋势中，应该有成交量同步增加的配合，而当其次级趋势的修正下跌时，则应该是伴随着成交量的同步减少。
在下跌的主要趋势中，也应该是伴随着成交量同步的增加，而在其次级趋势的反弹修正时，成交量则应该是同步缩减的（注）。
注：此条论述与国内股票市场的实际情况有所差异的！
11 线状窄幅调整（道氏线）
市场呈横向运动走势，一般可持续2-3周的时间，波动幅度大约为5％左右。若市场（交易标的的价格）向上有效突破其上轨（上边界线），则表示为多头收集：若市场（交易标的的价格）向下有效突破其下轨（下边界线），则表示为多头派货。
12 着重于收市价格！
查理斯·道先生认为明确市场（交易标的）有效突破的唯一价格标准是收市价格，而在市场（交易标的）交易日内的最高价格和最低价格以及开市价格并不是十分重要的，即不具有与操作相关的指导意义。
13 应该假定原有趋势继续起作用，直至出现明确的反转信号。
当一个主要趋势形成，通常会朝着既有的方向运动，除非有外部力量来使其改变这一运动方向为止。也正是查理斯·道先生的此理论奠定了现代跟势交易法的理论基石，此条理论也告诫那些胆敢逆市而为的交易者，逆势交易一般都不会有好结果！
提示：道氏理论博大而精深，没有真正多年的市场经验是很难参悟透彻的！若想将这一理论融会贯通并在实践当中运用自如，委实非朝夕之功，一蹴而就之事！
(后续......)
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二：理查德·沙贝克理论
理查德·沙贝克（Richard Schabacker 1902--1938)--资本市场技术分析之父!
他第一个将通用图表的形态分类，研究创立了著名的“逆转与持续”理论、“裂口”理论和“支撑与阻力”理论，并将趋势线的使用定型及充分的强调了支撑位和阻力位的重要性。（“箱体”理论的前身）
理查德·沙贝克先生告诫我们：“如果市场或某一具体交易标的的价格的走势并没有符合某人原来的分析，那么市场本身就是在告诫他：改变原来的分析或者选择抽身离场，直至建立新的、符合市场走势的分析为止！”市场永远是对的！对于我们个人而言，唯有顺势而为这一条正确的道路可行，只有这样亦唯有这样，才会减少损失乃至于获利。所以请您一定要牢记：“永远不要同价格记录纸带去争辫！”
1 逆转与持续理论
理查德·沙贝克先生认为：市场（交易标的的价格）运动的基本架构是由逆转形态和持续形态所构成的。
当市场（交易标的的价格）运动的态势一旦确立之后，它就会沿着既有的运行方向（趋势）持续运动，直至有外力来改变这一运动方向（趋势）为止。
2 裂口（缺口）理论
裂口可分为普通性裂口、突破性裂口，持续性裂口和衰竭性裂口四种。其中，普通性裂口发生在市场（交易标的的价格）所形成的形态之内，一般没有具体指导交易方向的特别意义，所以也就无须劳心费神的去分析研究它了。
突破性裂口通常是以有效突破市场（交易标的的价格）所形成的形态的边界线（颈线、阻力线或者支撑线）的形式而形成的，即在市场（交易标的的价格）移动出其所形成的形态时所产生的。突破性裂口对指引交易方向具有极其深刻的现实意义！
持续性裂口及衰竭性裂口均与形态无关，它们产生于市场（交易标的的价格）快速运动的阶段中，相当容易辩认。
普通性裂口及衰竭性裂口大多数于短时间内被完全回补掉，而突破性裂口和持续性裂口大多数要用较长的时间才可能被完全回补掉。综合而言：在一个上升趋势行情中，裂口出现越多，则表示趋势可能越快接近于终结。
如下图所示：
3 支撑与阻力理论
“支撑”与“阻力”—词作专业术语在技术分析中被普遍的使用，那么究竟什么才是“支撑”与“阻力”一词真正的含义呢？
“支撑” 是指在某一价格区间内有大量的市场需求以使原本下跌的趋势至少受到阻碍抑或是完全的改变了这种趋势而形成上升趋势。同理，“阻力”是指在某一价格区间内有大量的市场供给以使原本上升的趋势至少受阻碍抑或是完全的改变了这种趋势而形成下跌的趋势。
理论上讲，在任何一个位置上均有一定量的供给和一定量的需求，两者的相对数量随着市场环境的变化而变化，并决定着价格运行的趋势。一个“支撑”区间代表着一定时间内的市场需求的集中，而一个“阻力”区间则代表着一定时间内的市场供给的集中，当“支撑”区间一旦被有效突破，就有可能成为下一上升趋势的“阻力”区间。同样，当“阻力”区间一旦被有效突破，就有可能成为下一下跌趋势的“支撑”区间。
“支撑与阻力理论”的示意图：
判断“支撑”与“阻力”强度的三要素：即成交量，“河宽”值（“阻力”区间与“支撑”区间之间的幅度）和所经历的时间。“支撑”区间和“阻力”区间的成交量越大，所经历的时间越长及“河宽”值幅度越大则其对日后交易标的价格所形成的“支撑”和“阻力”强度就越大。
提示：向上突破“阻力”区间时一定要有成交量同步放大的配合方为有效，而向下突破“支撑”区间时则不需要成交量同步放大的配合即为有效！
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三：箱体交易理论（适合在反弹势中操作）
箱体交易理论是美国舞蹈家尼苦拉斯·达瓦斯创立的。在他的著作《我如何在股市赚了200万》和《我在股市活了下来》专门对箱体交易理论做了详细的阐述。
“箱体理论”的操作规则就是我们伟大领袖毛泽东主席运动战的总体原则:首先要保全自己，然后在运动中歼灭敌人！
要做到这一点就必须要学会在运动中寻找战机,并牢牢的掌握战机(主动权)克敌而制胜!而要做到兵不钝而全其利者,不外乎是:“敌进我退,敌退我追……”之类,再直白一点就是:打得赢就打,打不赢就跑嘛!此点颇有些当年我们抗战时的味道。
个股操作示意：
大市示意图：（应该充分考虑到今天量能没有放大以及与前期的沽压位的河宽过窄因素）
已经是图文并茂了，你总应该看得明白！
四：江恩理论
江恩(William Delbert Gann 1878-1955) 曾远赴英国、印度与埃及游学，学习研究数学理论和占卜星相之术，归来后将研究结果应用于交易实践，创立了以数学及星相学为理论基础的江恩理论（又称甘氏理论）。
江恩理论主要是研究形态、价格与时间之间的关系，以及这些关系是如何影响市场的等等,整套理论相当繁琐复杂，晦涩难懂，在此我们也只能探讨其较为简单且为市场普遍应用的几何角度线分析法和江恩先生的廿八条交易规则了。
这里必须加以说明是：1955年江恩先生临驾鹤仙游之际，明令其子弟将其著作中的有关星相占卜与时间周期之类的数术之论述尽皆删除！其良苦之用心昭昭然矣！
(一)江恩廿八条交易规则:
1 每次交易风险绝对不能超过交易本金的10%，即以交易本金的10%设为止蚀的标准!
2 入市之后绝不可以因为缺乏耐心而进行盲目的平仓! 行情的展开是需要时间的，在市场没有证据证明您的操作是错误的之前，要有足够的耐心与信心!即在没有触发您的止蚀盘(止蚀标准)或止盈盘(止盈标准)之前要耐心的持有!
3 谨慎使用止蚀盘(止蚀标准)，以减低每次操作出错的概率!止蚀盘(止蚀标准)的设置是需要技巧的，而技巧则来自于交易经验与交易技术!
4 绝不可以过量的进行交易!比如：超过自身承受能力的放大交易!
5 应避免发生获利回吐之现象，即要利用交易技术和交易经验进行有效的调控!
6 绝对不可以逆大势而进行交易!
7 市势不明则立即停止操作!市势不明就应该立刻停止操作,待等到市势明朗之后再进行操作不迟!
8 只在活跃的市场中进行交易!
9 只可以选择2-3个交易标的进行同时交易!因为个人的精力有限，太多则难以兼顾!
10 关键时刻，绝不可进行限价交易,否则可能会因小而失大!
11 获利后，要将部分利润抽走备用!
12 操作正确而有了利润之后，切不可随意平仓，可用止盈盘(止盈标准)作为保证，放胆去赚取更加丰厚的利润!
13 绝不可为了蝇头小利而随便的入市交易!
14 绝不可以追加死筹(补仓)，即绝不将损失进行平均化!当交易亏损时，即出现了死码，说明您对市势的判断可能是出错了，继续加码只会招致更大的损失!
15 胜少负多的交易方式要彻底的摈弃!
16 入市之后，绝不可随便的取消止蚀盘(止蚀标准)!
17 交易次数不宜过多!一个趋势性行情的展开需要与之对应的形态，这就需要时间，一年之中，行情的次数是有限的，所以不宜过多的进行交易，即避免频繁的进出市场!
18 顺势操作，即按市场的变化进行交易!
19 绝不可以贪低而买进，亦绝不可以因恐高而卖出，一切都应以市势的走势变化而定!价位的高低是由市场而决定的，是我们日后才能发现的，所以绝不可以主观的去臆想(预测)！
20 应避免在交易一路顺利之后而追加头寸，即避免追加成本!
21 应选择势头凌厉的交易标的进行金字塔式的操作，了结时则相反!
22 出错时，应立即平仓，切忌锁仓操作!锁仓是不愿意认错的一种表现，在资本市场中，赔与赚都是很正常的，出错时拒不认错不但会招致更大的损失，而且还会导致错过下一次获利的机会!
23 绝不可随便的由好仓转为淡仓(或由淡仓转为好仓)，每次交易都要经过详细而周密的计划，在理由充分且条件都具备之后，方可以进行操作!
24 交易得心应手时，切勿随意加码，此时最容易出错!
25 切莫预测市势的顶或底，一切皆应由市场来自行确定!
26 绝不可以轻信他人的意见!市场是瞬息万变的，而一个没有主见的人是不适合在其中生存的，更何况他人的意见也未必是正确的，所以他人的意见也只能是作为参考而已!
27入市、出市皆错固然是不妙，但是入市正确而出市错误亦是不应该，二者都应该避免!
28 出错时，请认真查阅以上之条例，并能以此为戒，则您的交易技能必将会不断地进入新的境界!
写完江恩先生这廿八条交易规则不禁想问一问那些假以江恩先生之名而去搞什么预测的家伙们:江恩先生廿八条交易规则中有哪一条又有哪一款讲过预测?你们如此欺人(先人及后人)就不怕江恩先生上天之灵有知,他老人家半夜三更的突然驾临到你们家里去找你们算帐吗?既然诸“大仙儿”那么热衷于搞预测,不妨也为自己算一算:你们会在何年何月何日何时见到(完全是被动的,当然主动的也可以,只要您愿意!)你们的“江恩大师”呢?
(二)江恩几何角度线分析法:
1 上升几何角度线:
2 下跌几何角度线:
3 几何角度线与等同角度:
4 上升几何角度线的应用:
交易标的的价格若运行在上升1x1几何角度线之上，表示升势仍然持续有效;若交易标的的价格有效跌破上升1x1几何角度线，则表示之前的升势将告一段落，有可能转而将进入跌势。交易标的的价格若运行在上升1x2几何角度线之上，则表示短期升势已进入不稳定状态，其持续有效性减弱，有随时向下调整的可能。交易标的的价格若有效跌破上升4x1几何角度线，即表明市势已淡，应顺势做空。
5 下跌几何角度线的应用:
交易标的的价格若运行在下跌1x1几何角度线之下，表示跌势仍然持续有效;若交易标的的价格有效升破下跌1x1几何角度线，则表示之前的跌势将告一段落，有可能转而将进入升势。交易标的的价格若运行在下跌1x2几何角度线之下，则表示短期跌势已进入不稳定状态，其持续有效性减弱，有随时向上反弹的可能。交易标的的价格有效升破下跌4x1几何角度线,即表明跌势将被扭转，应择机做多。
其实江恩先生的几何角度线分析法相当的简单,但却非常的实用!实在是搞不懂为什么总是有人偏偏要把这简单而实用的理论复杂化呢?
五：K线图
由18世纪中叶日本德川幕府时代的稻米商人-本间宗久所发明,是当时用来记录稻米价格波动的一种记录工具。因其形状类似蜡烛,故名“蜡烛图”,又因其英文(Candle)最前面的发音发“k”的音,所以又称为“K”线图。
公元一九八九年十二月由美国人史蒂芬·尼尔森(Steve Nison)引入华尔街。
K线图作为一种记录交易标的价格变动的工具与线形图(Line chart)、柱形图(Bar chart)和OX图(Point and figure chart)的功用是一样的,也就仅仅是一种记录(交易标的价格变动)的工具罢了!
交易标的价格的变动永远是先有价格而后才会有k线图的!实在是不明白为什么还会有人用它(K线图)去搞(交易标的)价格的预测!难道是:不是先有了你父母,而后再有了你;而是先有了你,而后再有了你老爸老妈不成?整一个混账逻辑!交易永远是基于(交易标的)价格的变化的!既先有(交易标的)价格的变化而后才会有交易的行为!难道是先去交易了而后再去等(交易标的)价格的变化不成?如果你就是这么做的,那么你就是一个不折不扣的大“港督”!
六：波浪理论与艾略特
拉尔夫·尼尔森·艾略特(Ralph Nelson Elliott 1871-1948)美国国际铁路公司会计师,上世纪二十年代末出任国际铁路公司(中美洲)驻危地马拉总审计师,其后因病回国修养,其间师从于道氏理论的传人罗伯特·瑞恩(Robert Rhea),于一九三四年正式开宗立派自创了“著名”的《波浪理论》,然后仍就回到国际铁路公司供职直到时退修。此外,艾略特先生还对餐饮管理方面亦彼有建树,曾发表过大作《茶室和自助餐馆的管理》一书,但却同样没有应用于社会实践即其没有经营过茶馆(包括咖啡厅)和任何的餐厅。
公元二零零二年,大鹏证券研究所的“秀才”们斥巨资260万美元从国外引进了一套波浪理论的交易软件并应用于具体的交易行为之中,其结果却是相当的悲惨!后为了对徐卫国董事长有个交代,竟然恬不知耻的打报告说:“国外的理论和交易程序实在是在先进了,不适合中国股票市场的实际情况……。”一时在圈界内引为笑谈。
七：支撑与阻力理论
“支撑”与“阻力”—词作专业术语在技术分析中被普遍的使用，那么究竟什么才是“支撑”与“阻力”一词真正的含义呢？
“支撑” 是指在某一价格区间内有大量的市场需求以使原本下跌的趋势至少受到阻碍抑或是完全的改变了这种趋势而形成上升趋势。同理，“阻力”是指在某一价格区间内有大量的市场供给以使原本上升的趋势至少受阻碍抑或是完全的改变了这种趋势而形成下跌的趋势。
理论上讲，在任何一个位置上均有一定量的供给和一定量的需求，两者的相对数量随着市场环境的变化而变化，并决定着价格运行的趋势。一个“支撑”区间代表着一定时间内的市场需求的集中，而一个“阻力”区间则代表着一定时间内的市场供给的集中，当“支撑”区间一旦被有效突破，就有可能成为下一上升趋势的“阻力”区间。同样，当“阻力”区间一旦被有效突破，就有可能成为下一下跌趋势的“支撑”区间。
判断“支撑”与“阻力”强度的三要素：即成交量，涨跌幅度及所经历的时间。“支撑”区间和“阻力”区间的成交量越大，所经历的时间越长及涨跌幅度越宽则其对日后的“支撑”和“阻力”强度越高。
注意：突破“阻力”区间时一定要有成交量同步放大的配合方为有效，突破“支撑”区间时则不需要成交量同步放大的配合即为有效。
八：股市周期理论（美 Stan Weinstein）
Stan Weinstein 先生认为，在股票市场中，只要顺势而为，利用股市周期变化图来进行协助交易便可，其应用方法非常简单，具体归纳为以下12 条：
1.先分析大势整体的走向；
2.找出哪类股票具有潜力；
3.在最具有的盈利潜力的股票类中，根据其价格走势图选出您心仪已久的股票；
4.市场（或股票的价格）走势周期分为四个阶段（如图所示）：
5.在第一阶段，优质股开始在低位区徘徊，就算出现利淡消息也不会令其股价大跌；
6.第二阶段，在成交量放大的积极配合下，优质股表现突出，交易者应在些时及时入货，并一直持有。而短线投机者，可在第二阶段中采取较频密的“高沽低吸”的策略进行炒卖，但事先必须要设置好入场标准及止盈标准和止蚀标准，并严格的加以执行；
7.第三阶段，市场极度狂热，投机气氛浓厚，垃圾股疯涨，优质股被抛售，这时应倍加谨慎小心。
8.第四阶段，市场（或股价）有效跌破250天简单移动平均线，则应顺势沽空所有的仓位，千万不要长线持有股票！
9.永远顺势而行，在第二阶段早期以买入为主，在第四阶段早期以沽空为主。
10.永远不要试图抄底，可在第二阶段市场（或股价）确认有效向上突破后再行介入，宁可买贵一些，也决不要在第一阶段过早的买货；
11.跟从系统（股市周期变化图）的指示去做，不要按照自己的主观意愿而进行逆势操作；
12.不一定要经常入市，凡系统(股市周期变化图)指示不宜买卖的时候，便应忍手。
九：交易行为的一般原理（美 linde Bradford Rasehke）
它是源自于技术分析（行情交易是技术性的，并且是纯粹基于价格的变动——平均价格涵盖了一切！）的基本原则，用以处理市场交易行为及风险管理的一种方法。
在交易行为中，风险控制永远是第一位的，并贯穿于整个交易过程的始终，交易所产生的利润是风险控制下的产品，而不是主观预测的产品，预测从属于主观，而市场却恰恰是客观的，是不以交易者的主观意愿为转移的，所以交易者最好是不要有先见之明或则是太有主意，理想状态下，你所必须做的一切就是识别目前的趋势，并严格的按照趋势的方向进行交易即可。跟随市场而行动，顺势操作，摒弃任何主观的东西，这是成为一名合格交 易者的前提条件。建立客观正确的，属于您自己的交易系统，放弃欲望，放弃预测，一切交易行为均由您的交易系统决定（即一切必须由市场来决定），从而达到无贪、无惧、无喜、无忧、无欲、无我的交易境界。
我们从铿锵的历史中,寻找经典;再从凝血的经典中,检索出未来成功的通途!
第二部份交易思想与理念
一谈交易训诫：
在资本市场中，我们任何的交易行为都是基建于没有被市场证明为是错误的前提条件之上的，即是建立在交易完全正确的假设条件之上的，是主观的！而市场运动的方向却是不以我们的主观意愿所转移的，是客观的，并且是永远正确的！当我们交易的方向与市场运动的方向相同的时候，即我们的主观意愿迎合了市场的客观走势方向的时候，利润也就相应的产生了！而当我们交易的方向与市场运动的方向相反的时候，即我们的主观意愿与市场的客观走势方向相违背的时候，亏损也就自然的产生了！千错万错，只有我们的错，市场是永远不会错的！既然市场永远是对的，那么我们就必须尊重市场！即严格的按照市场运动的方向进行交易！只有这样，亦唯有这样，我们才会赚取利润，减少损失!
交易是完全基于价格变动的，是纯粹技术性的！在交易行为中，风险控制永远是第一位的(控制风险是一切交易行为的灵魂)，并贯穿于整个交易过程的始终！风险的控制不在于交易标的的分散程度，而是完全取决于交易标的的价格变化！至于交易所产生的利润只不过是风险控制下的产品罢了。交易是理性的、高尚的！是不允许有丝毫亵渎的！市场是客观的、神圣的，是不允许有半点冒犯的!所以交易者最好是不要有什么先见之明。理想状态下，交易者所做的一切，就是识别眼前的趋势，并严格的按照趋势的方向进行交易即可！跟随市场而动，顺势操作，一切交易行为均由市场来决定！千万不要把理性而高尚的交易变成疯狂而卑劣赌博！交易是机械的，是没有感情的！要用交易纪律来约束自己，克服一切以自我为中心的情感因素(贪婪、恐惧、偏执与疯狂等)，像机器一样冷冰冰的去交易(简单而机械的重复)，而交易完美的唯一保障就是严格的执行交易纪律！以市场的走势变化为司命，令行禁止，知行合一，这就是一名合格交易者的交易理论和交易原则!
二谈交易之解惑：
现在有很多年轻人都在学习所谓的交易技术,特别是前辈大师级的交易技术,在他们看来这就是“交易”的精要了。其中不乏有在一轮行情中“小瞎猫碰上个大死耗子”者,于是心高气傲的网络交易“高手”也就横空出世了。
他们真的是得到了交易的精髓了吗?不!在我看来:他们恐怕连个皮毛都还没有得到!不是吗?有“高手”竟自诩为“超短线专业户”,专门去追求那些涨势迅猛的股票(除此之外皆不屑一顾),偶有所得便是尾巴上天而忘乎所以!不过还好,他们只是追求做个什么“超短”,而不是想做那个靠频频整容而“出线”的什么“超女”,如果真是那样的话,那你也就真的是无药可治了!
什么是交易?交易的精髓是什么?而所谓的交易技术又是什么?说来很简单,但相对于“年轻人”来讲却又是相当的困难!简单的是其形式,而困难的则是其背后的思想!连正确的交易思想都还没有建立,那么体现它的交易形式则一定是不会好的!所以小青年在刚开始学习交易的时候一定要建立正确的交易思想,而这个思想则完全取决于你的资本市场世界观以及你的人生观,但这两项恰恰正是绝大多数年轻人的“软肋”!
下面将以问答的形式与广大读者共同探讨交易思想方面的一些问题,以期使你我对交易思想的感悟提升至一个更高的境界。
问:什么是交易?
答:顾名思义,相互交换之意也。古时以物易物,现如今是以币易物,而在资本市场中则是以实(真金白银)易虚(虚拟的交易标的)或是以虚(虚拟的交易标的)易实(真金白银),形式虽然改变了,但实质却没有发生丝毫的变化,那就是通过相互的交换以达到和满足各自的利益与需求!至于交换的究竟是什么东西,在资本市场中已经是不那么重要了!
问:交易的目的是什么?
答:极其愚蠢的问题,不予回答!
问:交易是公平的吗?
答:当然是!没有人用枪顶着你的脑袋强迫你去做交易,一切都是你自愿的!所以不论赔与赚都应该从容的去对待!千万不要赚了就兴高采烈而赔了就诅咒骂娘,切记:一定要有一个好的交易品德!
问:交易的原则是什么?
答:既然交易是追逐利益的行为,那么在其过程中就一定是充满了风险的!理所当然,防范风险就应该是当仁不让的第一选择,即风险控制是整个交易过程中最重要的前提和原则!也就是一切交易行为的灵魂!
问:那么交易的精髓又是什么呢?
答:其实交易只不过是一种形式,而交易者恰恰正是利用了这一形式以完成利益需求的。交易的形式是不变的,即交易的规则是一定的,但交易者的交易手段却是个差万别的!为什么呢?道理很简单,那就是交易者的交易思想是不尽相同的!既然是这样,那问题也就随之而来了,有的交易者通过交易就赚取了利润,而有的交易者却通过交易赔掉了本金。是交易的过错吗?很显然不是的!那么问题又究竟是出在了哪里呢?显而易见,一定是出在了交易者的交易思想上!终究是思想决定行为嘛!怎样的交易思想也就决定了怎样的交易行为!正确的交易思想决定了正确的交易行为,而正确交易行为也就自然的给你带来了利润。反之,错误的交易思想决定了错误的交易行为,而错误的交易行为也就会自然的给你带来了亏损。所以交易的关键也就是所谓的交易精髓就是交易者的交易思想,即交易者的交易理念!“种什么样的因,得什么样的果。“而检验你交易思想正确与否的方法也相当的简单,只需打开你的交易帐户也就一目了然了!
问:什么是交易技术?
答:就是以风险控制为前提条件下的基建于正确的交易思想之上的具体而系统的交易方法。
问:什么又是正确的交易思想呢?
答:也就是大家经常挂在嘴边的那句口头禅:“顺势而为”!简简单单的四个字,高度地概括了指导所有交易行为的正确的交易思想。“当市场发生变化时,我会因时、因势而改变!”这就是资本市场亘古不变的正确而不二的交易法则。
问:交易为什么一定要“顺势而为”呢?
答:其实在资本市场中,我们任何的交易方法都是唯心的,即是主观的!也就是说不是完全正确的!而市场的走势却是不以我们的思想意识所转移的,是完全唯物的,即是客观的!并且是完全正确的!
当我们应用我们的交易方法所选择的交易方向与市场运动的方向相一致的时候,即我们的主观选择迎合了市场客观的走势的时候,利润也就自然的产生了!而当我们应用我们的交易方法所选择的交易方向与市场运动的方向不一致的时候,即我们的主观选择违逆了市场客观的走势的时候,亏损也就相应而来了!所以,我们若是想要在这个市场中赚取利润而减少损失的话,就一定要顺着市场运动的方向进行交易,即一定要“顺势而为”!否则,你必将会得到市场最严厉的惩罚,直至死无葬身之地!
据统计数据显示,2010年A股市场有70%以上的公众交易者亏损,我想这一定是他们没有进行“顺势而为”的交易后果吧!
问:如何看待交易风险?
答:在交易行为中收益和风险是相互共生的,是不可能完全避免的!问题的关键则在于你能否有效的控制风险和承受一定的风险。
如果你能把风险有效的控制在自身可以承受的范围之内,交易即是无“风险”的!若是你不能把风险有效的控制在自身可以承受的范围之内,或者你根本就没承受任何风险的能力,那么交易对你来说就是充满了风险的!并且是相当巨大和危险的,甚至是至命的!
问:什么是交易的依据?
答:当然是交易标的价格的变动了!诚如我们的技术分析之父-理查德·沙贝克先生所言:“交易是纯粹根据(交易标的)价格的变化的,所以永远不要同价格记录纸带去争辫,那样只能是证明你有多么的愚蠢。”但非常遗憾,市场上这样的人却大有人在!
问:股票交易要看它的PE等指标吗?
答:请认真的去体悟上一个问题的解答,如果你还是认为交易时你应该去看点什么的话,那就首先去看看你的IQ吧问:交易分“长线”、“中线”和“短线”,甚至“超短线”吗?
答:前面已经讲解了交易的依据是什么了!既然交易的依据是交易标的价格的变动,那么所持有头寸的时间也就只能由市场所决定了!既然持有头寸的时间是由市场所决定的,那么为何还要强制定义什么“长线”、“中线”和“短线”,甚至什么“超短线”呢?实在是搞不懂为什么有些人总是喜欢在自己的脖子上带上一块枷锁呢?
死了都不卖的那不是在做什么“中长线”,那是在做“股东”,前提是早已经被“套牢”了!而今天买进明天就卖出的那不叫什么“超短线”交易,那只能是叫做“超级瞎折腾”,当然,这却是所有证券经纪商的最爱!-此段话额外的送予某些群友。
问:行情可以预测吗?
答:当然可以,前提条件是:你必须是神!天上的叫“上帝”,地下的叫做“鬼”,而人世间的统称为“神”,也就是“神精病”的简称,具体到股市就应该叫做“股神”,当然也就是“股市神精病”的简称了。
当足以影响市场走势的事件发生了,局外人有谁能事先知道?就像下一是谁亦无法事先知晓的道理一样,但届时市场却会反映出一切信息!基于这一点,任何的预测也就显得多余了(即便是某人可以算得相当的准确)。因为你只要按照市场所指示的方向进行交易也就可以了,而无须劳神费力的去研究什么事情发生的实质,更无须装神弄鬼的去充什么“先知”“半仙儿”!千万不要和市场先生耍“聪明”,这样不但会证明你的无知与浅薄,还会招至其最严厉的惩罚,直至死无葬身之地!
问:“指标”可以指导交易吗?
答:答案是肯定的,但在具体应用时必须进行人为调控!事实上在很多年前国外的机构就已经进行这一方面的尝试了,比如现在国内刚刚开始流行的“程序化交易系统”在国外早已是非常成熟的了,就是在我们这里每天有相当的操作就是由交易系统自动完成的。但凡事有一利必有一弊,一九八七年十月十六日纽约股市的黑色星期五就是其“程序化交易系统”惹的祸,“程序化交易系统”并不是万能的,所以关键时刻必须进行人工调控。
现在有许多公众交易者特别热衷于编“指标”和用“指标”,并梦想着成功发财,就象前不久有两个农民在家里制造“潜水艇”并在池塘里试航“成功”的道理一样,他们造出的“潜水艇”和我们的海军同志们所驾驶的潜水艇是一回事吗?他们所编撰的“指标”和我们机构兄弟们所应用的“程序化交易系统”是一样的东西吗?如果你认为是,那就是吧!在这里我也只能祝你好运了,因为我很担心那两个农民的制造水准,更担心那些散民的专业水平!
问:做股票交易一定要“高抛低吸”吗?
答:当然要啦!问题是我这里所说的“高抛低吸”和公众交易者所说的“高抛低吸”是否是同一回事?通常公众交易者所认为的“高”与“低”是一个绝对的值,而机构交易者所认定的“高”与“低”却是一个相对的值。具体解释如图所示:
当a刚刚走出来时,你就会认定它是一个绝对的“低”点吗?你会因此而建立多头头寸吗?如果是的话,那么当b走出来时你又当如何呢?事实上a与b都是相对的,a相对于b是相对的“高”点,而非所谓的绝对的“低”点!同理,b也非绝对的“低”点!相对于此图,相信一定会有一些绝对“聪明”的公众交易者认定b是绝对的“低”点而在实战中疯狂的买入(建立多头头寸)的!
而c相对于b是相对的“高”点,但相对于f却又是相对的“低”点,即f相对于c就是相对的“高”点!
当d刚刚走出来的时候,你还会认为它是一个绝对的“高”点吗?你会在此外了结你的多头头寸吗?假设你有的话。如果你真的是这么做了,那么e又是什么呢?当e走出来时你又当如何呢?
所以“高”与“低”是相对的,是变化的。因此在多头趋势刚刚形成的c处建立多头头寸才是正确的,而在多头趋势刚刚结束的f处了结多头头寸则更是正确的,因为它符合了在目前A股市场中只有“高抛低吸”才会赚到钱的游戏规则!
问：海阔天空”的交易标的(价格)大多有点儿“高”,看着就晕,所以都不敢去“追高”,但越是不敢买它就越涨越高!问当如何处之?
答曰:近期医治“恐高症”最好的方法就是先喝两杯“好酒(啤的白的黄的红的不论)”,同时再嗑点儿“小药(中药西药保健药不论)”,然后再去趟“商场”选上一身上好“行头”,顺便再弄点儿好“吃的”、好“喝的(解酒用的饮料)”,迷迷糊糊的找一家“航空公司”租上个能上“月球”的 “航天器”,接下就是一定要和妻儿老小交待好(这一条至关重要),最后牙一咬,眼一闭就上天去了!
噢,差点忘了,别忘了随身再带上回来时用的“降落伞”,实在没有“降落伞”的话“雨伞”也可以将就着用!
问:你是在教大家“追涨杀跌”呀?
答:恭喜您!您都学会抢答了!不错!在资本市场中不教您“追涨杀跌”难道还要教您“追跌杀涨”不成吗?当然,现在市场中还有相当数量的人就是这么做的!他们交易的依据无非就是所谓的“价值评估”之类的东西罢了。如果你从前年年底开始就根据什么的“估值”之类的鬼话坚决地买进了一“裤裆”的XX银行并一直持有至今!其业绩应该是不言而喻的,个人的结局就是被老头子“革了命”!哎，怎一个“惨”字了得!今天说出来与大家共勉!
其实，跟势交易的唯一依据无非就是交易标的价格的变动而已,而绝不是什么所谓的“价值评估”!而所谓的“追涨杀跌”式交易就是在多头趋势形成的初始阶段追逐涨升趋势而建立多头部位,在多头趋势走尽的初始阶段为锁定利润而杀跌了结多头部位,以完成最终获利之根本目的。想想看,这样做又有什么不好的呢?真的是搞不懂为什么一提到“追涨杀跌”就跟“老娘们偷汉子”似的总是为人所不齿而倍受人歧视呢?如果您觉得公众交易者“追涨杀跌”很不靠谱,那么就不妨去“追跌杀涨”吧,不过我这里要善意的提醒您:当心市场先生革了您的命!
问:如何看待已经了结的买多头寸又涨升回去?
答:当一列全速行驶的火车迎面向你冲来,当然,这时你正好在其轨道上面,你该怎么做?我想只要你还稍微有点理智的话,你一定会选择去躲避它,迅速的离开那轨道!问题是:当这列高速行驶的火车从你身边开过去后,你又该怎么去做?很简单,只要你喜欢,你再从新回到轨道上也就可以了。
问：趋势线的作用？
答:趋势线(水平趋势线除外)是用来了结获利头寸用的,并且趋势线一定要依据市势做出适时、适当的修正与调校,之所以这么做是因为市场的走势是瞬息万变的,所以我们的操作也就必须的要紧跟市场的变化做出恰当调整以顺应市场的变化!当然了,能够做到这一点就要要求你必须拥有相当的专业技能,除此之外一切将无从谈起!
问：为什么跟势交易者也亏损?
答：夫世间何处无风险?请你先告诉我:世上有什么交易方法能确保你的交易不会发生亏损?肯定的说:到目前为止还没有一种能确保交易不发生亏损的方法出现!也没有一个人能做到这一点!请注意:我这里说的是人!至于被人所怀疑也是极其正常的,毕竟这个市场太需要神话故事了,不是吗?不是有“人”宣称他从来就没有失过手吗!但在战场上又有谁能做到刀枪不入呢?利弗莫尔?索罗斯?抑或是沃伦.巴菲特?不,他们都不能!或许有能够做到的,请相信我,它一定不会是一个人!所以被人所垢病也就是在所难免了。
交易的原则是控制风险,既然要控制风险也就说明了交易是充满了风险的。毕竟市场是不可以确定的!所以产生亏损也就是很正常的事了,这有什么可大惊小怪的呢?问题是:你能不不能有效的把风险控制在你所能容忍的范围之内,即控制到不至于影响到你下一次的交易。如果控制住了,你的交易就是成功的了。对于他人的怀疑,那就让他们怀疑去好了,市场先生会主持公道的!而对于那些患得患失者最好还是别染指这里为好,既然怕死为什么还要出来当兵呢?至于想直接的当上元帅却又贪生怕死而不想先去当士兵者,最好的方法就是吃饱了喝足了倒头便睡---好去做他那黄粱美梦!
问：如何在实际交易中能完全避免发生亏损?
答：相当的好办,那就是您离开这个市场!
问：如果散民们都知道了市场正确交易的理念了,那么机构们还能去套谁呢?
答：对于如此之智者提出的这个看似相当聪明的问题,我的回答是:先套死你!为什么?请自悟!
问：在“振荡势”中用跟势交易法进行操作行吗？
答：再则请恕我孤陋寡闻,麻烦你解释一下什么叫做“振荡势”呢?因为我只知道市场每天都在振荡中前行!诚如我们的教父安德烈.科斯托兰尼先生所教导我的那样:“市场将继续振荡。”我还知道所谓市场的“势”也无外乎为上升势、下跌势和水平势(无趋势)三种,其对应的形态也就是逆转与持续两种罢了,当然这都是我们的技术分析之父理查德.沙贝克先生告诉我的。而在市场还没有完全走出其形态时是绝不允许交易的!这也就是所谓的:“市势不明则要立即停止操作!”的交易原则,噢,这应该是江恩大师教给我的。所以我会耐心的等待,等待我所要狙击的交易标的慢慢的走出其运行的形态,不论它是向上还是向下以决定我所要狙击(交易)的方向。也许我这么做是显得太愚笨了一点,但是却可以为我省去许多不必要的烦恼与焦虑,必竟好的心情是对健康大有裨益的!
我真的是不知道什么是“振荡势”,因为实在是没有人这么教过我,这或许是你个人创造出来的资本市场的新名词吧!若真是如此的话,也只好夸上你一句了:你太有才了!
问：如何看待大市下跌时也会有上涨的、并且是涨得很凶的个股出现？
答：就象现在冬天严寒季节里,但仍然有相当数量穿着短裙的“美丽而冻人“的艳女在冰冷的大街上四处游荡,更有生猛而强悍的冬泳者在刺骨的海水中劈波斩浪!你是不是非常的羡慕他们而愿意与之为伍了呢?如果是的话,也是无可厚非的!只是要你做好充分而必要的准备工作才好,因为其后的冷暖辛酸也就只有你自知了。顺便多说一句:“耍酷”有时候也是要付出代价的,得瑟出感冒来了可别怨天尤人噢!
问：我想做一名跟势交易者，有没有这方面的教材？
答：推荐入门教材:《趋势跟踪》和《股市趋势技术分析》。如您想要在这个市场上生存下去,那就去学习经典吧!
问：关于持筹过年还是持币过年的问题？
答：对于这个“高深”的问题,我的回答是:您不应该来问我,而是应该直接去问“市场”先生!他的回答才是最权威、最正确的!相信有人一定会问:“他”会回答吗?答案是相当肯定的:会的,一定会的!“市场”先生是强大而公正的!对于尊重“他”的人,“他”是那么的善待有加!对于不尊重“他”的人,“他”则总是严惩而不贷!所以让我们学会去尊重“他”、敬畏“他”吧!只有这样我们才能在“他”的“地盘”上生活并享受生活!
问：怎样去做融资融券和股指期货？
答：看来有人真的是要“义无反顾”的去做融资融券和股指期货了,看着他们那充满着“荆柯”般信念的留言,感动之余决定资之以技助其“刺秦”。
要做融资融券和股指期货,首先是要建立正确的资本市场世界观,这一点是必须的前提条件,否则后面的结果将是不堪设想的!
树立了正确的资本市场世界观之后,就要认真的学习符合资本市场客观性的交易理论和交易方法。比如:道氏理论、理查德·沙贝克理论和乔治.索罗斯先生的“反身性”理论以及杰西·利弗莫尔先生的操盘术等等。
掌握了交易理论和交易方法之后还要刻意的去训练自已形成良好的交易心理,这一环节是所有交易者最痛苦、最难以忍受的心理关隘,但是你必须要靠自已的力量尽快的去通过它,以完成那究竟的涅槃,否则你将前功尽弃!
接下来你就可以做融资融券和股指期货了吗?不,还不行!你还要学会对头寸的管理和对风险的控制,而要达到这一完美的终极目标你就要严格的执行交易纪律作为成功交易的保障,这就要求你必须养成良好的纪律性!令行禁止,知行合一是你不二的护身法宝!要永远的牢纪这一条!
再接下来就是你个人的运气了!
好了,现在你可以上路了,为了你的信念和理想!
“风萧萧兮易水寒，壮士一去兮不复还！”……
慷慨羽声当飞荡云霄，闻者当皆瞋目，发尽上指冠。纵然此去可能冒流矢,触白刃,绝义不反顾,计不旋踵!若此,吾当与汝同行!
问：如何看待市场反弹中的操作？
答：之所以“参与”反弹,只不过是为迎合一些公众交易者的心理需求罢了,毕竟对于他们来说“忍手”就是折磨,这是无论如何都难以忍受的!诚然,这也在某种程度上迎合了券商的利益。
当然,“参与”反弹就必须要求参与者具有相当的专业知识和良好的交易心理,并且具有严格纪律性,这一点至关重要!
反弹有其具体的操作法则,严格而机械的按照交易法则进行交易也就可以了,这又有什么不可以理解的呢?
问：股价涨跌的原因何在？
答：很简单。买的人多了，股价自然就会上升，反之，卖的人多了，股价自然就会下跌。
其实股价的涨跌必有其自已的原因,了解这一点也就足够了!如果您对价格运动的原因都不肯放过,那就相当的危险了,因为您的思路可能被些鸡毛蒜皮的细节所遮蔽进而被淹没!非常遗憾,很多公众交易者恰恰是这样的琐细、好奇,以至于画蛇添足。
只要认清股价的运动的确已经发生了,顺着潮流驾驭着您的交易之舟航行就能够从中获益!不要和市场先生讨价还价,也不要和市场先生耍小聪明,更不要去抖胆与他对抗!
问：买入多个股票是分摊风险的做法吗？
答：经常看到有公众交易者用有限的资金买入很多种的股票，认为这是控制风险的方法。这是种错误的思想！风险的控制应该以止损的标准（海琴）来定，而不是同时在多个交易标的上建立头寸!因为人的精力是有限的,同时照顾几个仓位尚可勉强能够胜任,太多则就不胜负荷了。摊子铺得太大、四处出击也是很危险的!“不要把所有的鸡蛋放在同一只篮子里”这句话或许是对的,但前提是您究竟有多少个鸡蛋!最好的风险控制不是一只篮子只放进一个鸡蛋,而是要时刻关注您装鸡蛋篮子的牢固性!即时刻关注价格的走势变化,在我看来这才是最重要的。
问:为什么没有百分之百成功率的交易?
答:这是由于交易的属性所决定的。
问:什么是交易的属性?
答:交易的属性就是交易本身所固有的客观性,也就是交易本身所必然的、基本的、不可分离的客观特性。
问:那么交易的属性又是什么呢?
答:是或然性,即交易的结果“或许是这样”也可以“或许是那样”的属性。从哲学的角度来讨论,与或然性相对应的是必然性,即交易的结果“就必须是这样”的属性,很显然,在资本市场中这是极端荒谬的!到目前为止世界上尚没有一个人能够做到这一点!
问:即然交易的属性是或然性的,那么又让我们如何去操作呢?
答:很简单,那就是要尊重市场,并顺应市场运动的方向进行操作即可。
问:还是有些迷茫,能不能说得再通俗一点?
答:好的。其实交易就像年轻人谈恋爱,其结果也是或然性的,即可以是“有情人终成眷属”,也可以是“劳燕分飞各西东”。尽管谈恋爱的结果是或然性的,但是仍然挡不住年轻人谈恋爱的疯狂热情,不论他(她)是城里的还是农村的;也不论他(她)是受过教育的还是没有受过教育的;更不论他(她)是懂爱情的还是不懂爱情的,皆都是你谈我谈大家谈,明白的谈不明白的装明白也要谈,白天谈不够还要夜里谈,其结果就是离婚率居高不下!这一点与我们的资本市场极为相似,不论你是机构交易者还是公众交易者;也不论你用的基本分析法还是技术分析法;更不论你是街头买软件的还是电视里说“八卦”的,其结果也不外乎还是那个或然性!但是为了确保你谈恋爱的成功率,你就必须要运用自己的智慧,通过谨慎的接触与细心的观察和充分的了解,分析对方各方面的条件是否适合于自己?是否适合于你们将来的长期共同生活?以及你对他(她)的最大容忍度具体是什么等等,在经过对各项条件的充分分析和具体评估(风险控制)之后,你才可以做出最终的决断!切记:一定要“审计重举,明画深图”!既便是选择了“入市交易”也要通过在婚后的生活中近一步的了解而分析你的“交易标的“是否是你可以相伴一生、百头到老的伴侣?以方便你做出进一步的操作策略。如果非常不幸,事实的结果是否定的,你就应该(必须的)果断的了结出局,千万不要心存任何的幻想,更不要去留恋过去,一定要在第一时间逃出围城以使对自己的伤害降至最低点。这和我们在资本市场中做交易没有什么两样!这也就是所谓的“股市人生”。至于必然性的交易在有效的资本市场中抑或是在恋爱中是难以想象的。但是在现实中相信并喜欢这种“美丽的神话”故事的公众交易者和相信并梦想着那“一见倾心”式的浪漫爱情故事的年轻人却大有人在!说得好听一点这叫思想纯洁,讲得难听一点就是弱智!现实中“一见衷情”式的爱情和“守株待兔”式的偶然收获固然是有的并在以后还会不断的发生,可那毕竟不是具有普遍现象的属性,更不是什么必然性!如果你问我什么才是必然性呢?我会非常郑重的告诉你:“生”与“死”!“死”对应于“生”就是必然性的。如果你还没有破掉资本市场的“无明”而一味的去追求那所谓的什么精准与极致,或者干脆就是逆势而为的话,那么等待你的最终结局就一定会是必然性的,那就是---死无葬身之地!
三谈交易法则：
这几天天气明朗暖和,于是就有人说:春天来了!春天真的来了吗?我不知道!我只知道:风中还带着寒意,南去的大雁还没有回来……
春天还没有来,真的还没有到来,虽然我们都向往着春天,对此我们无能为力!所以我们也只好耐心的等待了。
对于有些人来说等待是痛苦的,甚至是一种难以忍受的折磨。但你终究无法能去改变它,因此你也只有去选择等待!就像一名优秀的狙击手那样,在他的狙击目标到来之前,他必须爬在那里,不论周围的环境是多么的恶劣和难以忍受,他都要爬伏在那里静静的等待他的狙击目标的到来,因为他同样无法选择,只好静静的去等待……静得像一块冰冷的石头。
交易又何尝不是如此呢?其实等待是交易行为中一项极其重要的环节,只有在各项条件都彼此相互满足时,才可以进行交易!就象你必完全须确认那真的是一条落水狗一样,才能和众人一起勇敢的冲过去狠狠的扁它!否则,挨狗咬也就是迟早的事了,至于被疯狗咬上一口,那也在情理之中了。
或许有人会问:我在这里等待得到也是颇为耐心,可要是狙击目标就是不来怎么办?在回答此问题之前我想要反问你一句:你若是潜伏在你要狙击目标的必经之路上,你还会有此担心吗?问题是你必须事先知道你的狙击目标必经的道路究竟是哪一条!这就要求这个狙击手必须拥有过硬的军事本领,因为只有拥有了过硬的军事本领你才有可能正确的判断出你要狙击目标必须要经过的道路。接下来你要做的事情也就顺理成章了,因为你已经知道它必须经过这里了,至于具体的时间已显得不那么重要了,耐心的等待也就是了。待到它真的来了,放它走得近些、再近些……直至有完全的把握一枪毙敌于死命时,果断的扣动板机……然后在敌人的增援部队即将到来之际,带着成功的喜悦悄然的撤出战斗!
交易也是一样的道理,那就是要求交易者必须拥有一身过硬的、能适应市场生存的本领,并且能有效的利用这身“特殊的本领”搜寻出你要狙击的交易标的,在锁定你要狙击的交易标目后再耐心的去等待准确而安全的狙击时机的到来,待等到时机到来时,一定要勇敢而果断的进行狙击式交易!直至风险即将来临的时候,安然的获利了结,然后再去等待下一次狙击机会的出现。即在行情确立的初始阶段建立与之相对应的头寸,并坚决地持有头寸,直至行情终结的初期了结获利头寸,并坚决地持有现金,直至下一轮的行情来临!
这就是跟势交易者的交易法则,也是在这个不见硝烟的战场上跟势交易者能得以生存的、不二的生存法则!当然有些人是大为不屑的,因为他们与生俱来就着某种超跃正常人的能力,比如未卜先知等等。所以他们的行为举指也就同样的有异于正常人了,比如:喜欢在星光惨淡的夜里头上顶着符咒,向前伸直了手臂,用他那从不会打弯的膝关节跳跃着行走!当然了,舌头一定是要伸出来的,并在喉咙里发出一种骇人的声音:“前知五百年,后知五百载!”
您可能会说:那是人吗?您说对了,这正是他们的追求---与人不同!
道之为物,为恍为惚;独立而不改,周行而不殆。恍兮惚兮,其中有相;窈兮冥兮,其中有真。因入其中引妄变以为变,是谓之下;以不变应万变,其谓之中;唯察而顺变者,始谋之大也,其谓之上。故曰智者无为,不妄为,顺势而为也;能者用于众皆不能,遣谋于无形,致胜于察而顺变。此是为交易之道也!
跟势交易者就象是一位优秀的门诊大夫,他们从不去关心患者成病的原因,亦不去关心患者的家庭情况,更不去关心患者的个人情况(别有用心者例外),至于患者什么时候发病他也不去关心,反正他二十四小时全天候的都在门诊里候着呢!什么时候患者来了,他随时随地的进行处置(按医疗程序进行处置)也就是了。
要想成为一名优秀的门诊大夫,他就必须拥有相当的医学理论知识以及丰富的临床处置经验,否则,医死患者搞死自己也就是早晚之事了!
四谈“戒”的问题
“戒”,防非止恶谓之戒。说得通俗一些就是规定了什么可以做,什么不可以做!什么可以为,什么不可以为!以规范修行者的行为与思想。
学习交易首先就是学习“戒”律,以明晰什么可以做,什么不可以做!什么可以为,什么不可以为!并且要严格的加以执行,以规范交易者的行为和思想,进而(使交易者)形成正确的资本市场世界观以及正确的交易理念与正确的交易方法!比如交易“戒”律:“绝不可以预测市势的顶或底,一切皆由市场来自行确定!”“出错时,应立即平仓,切忌锁仓操作!锁仓是不愿意认错的一种表现,在资本市场中,赔与赚都是很正常的,出错时拒不认错不但会招致更大的损失,而且还会导致错过下一次获利的机会!”“绝不可以追加死筹(补仓) ,即绝不将损失进行平均化!当交易亏损时,即出现了死筹,说明您对市场趋势的判断可能是出错了,继续加码只能会招致更大的损失!”“顺势操作,即按市场的变化进行交易!”等等,可是市场中却有相当数量的人对此竟然置若罔闻、视而不见!甚至是不屑一顾!尼克·里森先生就是他们当中最为杰出的一位,1994年7月这位先生预测日经225指数拉升在即,于是建立了大量的多头头寸,并在日经225指数持继下跌时没有执行停蚀指令反而继续追加死筹(补仓)进行逆势操作,结果终于将针眼儿大小的窟窿捅成了天大的漏子!1995年2月最终至使有着二百三十年历史的英国巴林银行破产倒闭!自己也深陷囹圄!
附:日经225指数1993年12月至1995年6月的走势图表：
说出来您或许不信,大多数机构训练“孩子”们的启蒙训“戒”教材竟是前清秀才李毓秀先生的《弟子规》!
“定”,在经过“戒”的规范后,能摈除杂念,破恶证真,专心致志,观悟四谛者谓之入“定”。直白一点就是:不执于空亦不执于色,趋利而避害,有所为而有不所为也!
“慧”,究竟圆满脱离苦海谓之“慧”。想想看您都不执于多亦不执于空,唯但求于“势”了,茫茫苦海之中也自然无您的身影了,难道还说没有证得大智“慧”吗?
“戒”既然可以“防非止恶”,那么为什么还会有相当数量的人不原意去接受它呢?只有一种可能,那就是在执行具体的“戒”律的时候是非常痛苦的!比如:在执行止蚀“戒”律的时候,很多人总是患得患失抱着侥幸的心理,主观的期待着价格能够进一步的回升,从而错过良好的平仓时机,最终铸成大错!再有就是在大市环境不好的时候,本应该终止所有的交易(特指股票市场),但此时却有些许的交易标的逆势上涨,面对如此的诱惑对于某些人来讲是无论如何也无法抗拒的,在贪婪本性的驱使下,他们也就肆意而为了!……总之是没有多少人愿意主动的恪守这些的“清规戒律”的!所以当年佛陀也只好教观音姐姐利用三藏哥哥用蒙骗的手段让那个贼心不死、野性不改的“猴子”套上那个金箍儿,在那泼猴发狂难以管教之时,便念“紧箍儿咒”强制执行“戒”律以惩效尤!当然,对于那“猴子”的肉体而言是极其痛苦的,甚至是痛不欲生的!然而对于那“猴子”的内心来讲却是极有好处的,因为正是这个紧箍儿的咒子却在无形间强迫安定了“猴子”那颗狂燥不已的心!所以那“紧箍儿咒”又称为“定心真言”!受者若是能安心的受用了,日后定会有所成就的!果然,那“猴子”在经历了九九八十一劫难(三牛三熊以上)之后,终于大彻大悟、明心见性而成为“斗战胜佛”。只是当时他还是有些不理解,既然自己都己经成为一名“觉悟者”了,干嘛还要用一个金箍儿套在他的头上来强制约束他的行为举止呢?于是他就去问他的师父,那个曾经的“肉体凡胎”,那“旃檀功德佛”答道:因为你以前自持本领高强(研究生以上学历),野心难定、顽性难收,所以要制定一系列的规章制度来强制约束你的行为,规范你的思想品德,必要时还要触及你的肉体使你产生难以忍受的痛苦,从而使你产生对“后果”的恐惧,进而拯救和净化你的灵魂。在经过种种的苦难之后,你已经由最初被迫的对“后果”的惧怕逐渐的转变为现在主动的对“前因”的敬畏,这是一个质的飞越!此时的你已和“灵山”上所有的得“道”者一样,已然拥有了那难能可贵的自律性!你已经能从源头上抓住事物的根本,明晰事物的本质了。既然你已经熟谙其中之道了,那么苟且“无为”即可也!至于那些用来约束初修者的所谓的"戒”律此时又与你何用?不信你自头上摸摸看,看那金箍儿还在否?那“猴佛”用手一摸,头上的金箍儿果然不在了。
现在市场上的野“猴子”何其多也!且头上多无金箍儿约束,更无有“唐僧”者以“紧箍儿咒”加以管教,偶有管教者亦被其或抓或挠或咬所伤,令人唏嘘不已!唉,诚如玉帝所言:还是叫它自生自灭吧!
其实“戒”者就犹如古语之“春冰虎尾”一般,只要你开春之后就不在江河的冰面上行走,任何时候都不去拽老虎的尾巴(不管它是大老虎的还是小老虎的),就一定能够做到防非而杜患的!
“戒”不是去限制您的行为思想,让您什么都不要去做,相反它只是刻意的去规范您的行为思想,以使您明白该怎样去做才会更好!
如果您现在还只是个“佛教”的爱好者,还没有受“戒”,那么就请您静静的去等待吧,等待那大市真正向好的那一天吧!届时,那一天会真的“佛”光普照,天下暂时无贼!
五谈交易的原理：
其实交易的原理就像西医学的“膝跳反应”,当有人用小锤子轻击您膝腱的时候,如果您的大脑中枢神经系统还很正常的话,那么您所受击的那条腿一定会在第一时间由于反射作用而本能的向前踢出!这时我一定要恭喜您!因为您是一个正常的人!如果有人用小锤子甚至是大铁锤敲击您的膝腱而您却丝毫的都没有反应的话,可以完全的断定:您的脑神经系统一定是出了什么故障,极有可能是得了严重的脑血栓抑或是脑埂塞!强烈建议住院治疗!如果您要是再问我为什么的话,我一定会给您一张前几年的《朝鲜证券报》让您撕着玩儿,因为您是典型的老年痴呆啊!如果没有人用小锤子轻击您的膝腱可您却不停的向前踢腿不止(严重时外加双手上下乱抓)的话,那么您的经神系统一定是出了问题,可直接去当地的经神病院救治!
而所谓的交易就是当有人用小锤子叩击您的膝腱的时候,您在第一时间讯速做出的适当的应有反映!而不是在那里“彪乎乎”的去问:“为什么呢?”更不是要您去研究“为什么?”扁哥改判了,不要去问为什么?更不要去研究为什么?您要做的仅仅是讯速的评估在此类事件发生时对市场的相关影响并在第一时间内做出正确的反应即可!至于什么时候会有人用小锤子来敲击您的膝腱?敲多重?敲几下?敲哪条腿?我不知道!我也不屑于知道!
图解：
如果市场先生用小锤子这么敲击您的膝腱:
您应该的反应就是在第一时间内建立多头头寸!
如果市场先生用小锤子这么敲击您的膝腱:
那么您应该的反应就是在第一时间内了结多头头寸!
如果市场先生用小锤子这么敲击您的膝腱:
您应该的反应就是在第一时间内建立空头头寸!
如果市场先生用小锤子这么敲击您的膝腱:
那么您应该的反应就是在第一时间内了结空头头寸!
如果您正是这么做的,恭喜您!因为您是一名正常的交易者!
如果您对市场先生的行为全无反应,那么您一定是因为得了脑血栓抑或是脑梗塞而导致了全身的不遂!如果您还要问市场先生:“为什么?”的话,那么您就是全身不遂再加上严重的老年痴呆!
如果市场先生没有用小锤子敲击您的膝腱:
而您却四处出击、胡乱交易,甚至于欲与市场先生比聪明(预测市场的走势),那么您就是一名彻头彻尾的股市精神病(简称“股神”)!
如果您要想在这里买入(特指股票):
而在这里卖出的话:
我也只能说您是想钱想疯了在做那春秋大梦!
第三部份：图解交易法
一 新股交易法：
我们买卖股票的依据纯粹是取决于股票价格的变化,即买卖的是股票价格的运动趋势,而不是什么市盈率，公司基本面等之流!而对交易风险的控制亦是以股票价格的趋势变化为准绳,进行有效的控制。
对于公众交易者而言,其只不过是跟势交易者罢了,所以根本就没有必要去关心什么上市公司的基本面，去研究什么市盈率,做什么长期的“价值”投资。他们只需做的就是:识别当前的趋势并严格的按照趋势的方向进行交易也就足够了!届时股票的价格走势变化会反映一切信息的。而所谓的市场风险也只不过是对那些逆势交易者的惩罚而已。这也是在告诫那些逆势而为的交易者,风险不是源于市场,而是来自于其自身!顺势交易,何险之有?
所以说:如果懂得了交易股票的原理,A股可以做、B股可以做、H股也可以做,新股可以做、老股更可以做!如果您还未能深谙此道,请恕我直言:您什么都不可以做!否则，市场对您的风险将是无比巨大的!
新股交易准则：
1,上市首日严格禁止交易
由于新股上市首日交易制度的规定，以及隔日回转交易（T+1）制度的限制，所以新股上市的首日是严格禁止交易的！
市场中悲惨的例子比比皆是，比如002272川润股份、002273水晶光电，最具代表性的就是601857中国石油了。当然，如果您买进它们是为了所谓的“价值投资”，甚至于更想把它们当做宝贵的物质遗产而留给您的子子孙孙的话，那就另当别论了。
正确的操作应该是在第二天开始，观察股价能否形成上趋势后再行考虑进场，当然这是一套完整的交易系统，这里由于篇幅所限就不多说了,待日后有机会再进行探讨吧。
2,严格止损、止盈纪律
入市之后，止损标准的设置应该是默认的、即是与交易同时进行的，而且是不可以随便取消的。
理论上讲，止损标准的设定应由个人承受亏损的心理极限值具体而定，但是，业界共识是每次交易的风险绝对不能超过交易本金的10%，即以交易本金的10%设为止损的标准。
股价如果向下触发了止损标准，应该立刻卖出止损。
交易出错时，就应该立即了结头寸，切忌锁仓操作！锁仓是不愿意认错的一种表现，在资本市场中，赔与赚都是很正常的，出错时拒不认错不但会招致更大的损失，而且还会导致错过下一次获利的机会。
另外，绝对不可以补仓，即绝不将损失进行平均化。当交易损失时，就说明您对市场趋势的判断可能是出错了，继续加码只能会招致更大的损失！
入市之后绝不可以因为缺乏耐心而进行盲目的平仓。行情的展开是需要时间的，在市场没有证据证明您的操作时错误的之前，要有足够的耐心和信心！即在没有触发止损标准之前要耐心的持有。待到有了相对的利润后，就应该设置止盈标准,并且要根据市势的变化不断的加以修正与调校,以使之更加贴近于市场的变化,待股价触发止盈标准时则应严格执行止盈纪律,获利离场,直至下一次机会的来临!
公众交易者若想在这个市场中得以生存,就必须建立自己的、符合市场客观的、正确的交易体系,进而建立自己的交易准则。并用严格的纪律来约束自己的交易行为,克服一切以自我为中心的情感因素（贪婪、恐惧、偏执与疯狂等），以市场的走势变化为司命,令行禁止，知行合一，如此才有可能在这个市场中存活下去!至于交易过程中所产生的利润,其不只过是风险控制下的副产品而已,当我们交易的方向与市场运动的方向相同时，风险即得到了有效控制的同时,利润也就产生了，与之相反，当我们交易的方向与市场运动的方向相背时，风险没有得到有效的控制,亏损也就出现了。若想有效的控制风险,其前提就是尊重市场，即按市场所指示的方向进行交易。唯有这样我们才会赚取利润，减少损失!
之前泛泛的谈了一些关于“戒”的问题,下面就结合当下行情的特点与具体的交易标的详细的说一说具体的交易“戒”律。
很明显现在大市处在“形间内”整理阶段,那么可不可以进行的操作呢?回答是肯定的!但是并不是所有的人都是可以进行操作的!那么又是什么样的人可以进行操作呢?答曰:受过“戒”并且能够严格的恪守“戒”律的人,即那些具有正确的交易理念和交易方法以及良好的交易心理的人。那么在大市的“形间内”整理阶段怎样操作具体的交易标的呢?以当前的新股交易为例,首先是要明晰大市在“形间内“运动的小型上升势阶段, 在此阶段既可选择你所要狙击的交易标的了。
附近期大市走势图表：
逆转了吗?不知道!先当反弹好了!
问:大市逆转了吗?
答:尚不能判定!
问:公众交易者可进行操作吗?
答:可按箱体理论进行操作!
问:操作中的注意事项是什么?
答:1必须严格的执行箱体理论的交易规则!
2选择那些超跌并有一定“河宽”的交易标的来操作!
第三部分图解交易法
（承前）
交易标的如以下图表所示:
由于新股上市首日交易制度的规定,以及隔日回转交易(T+1)制度的限制,所以新股上市的首日是严格禁止交易的!
首先确定阻力所在的位置,用水平趋势线的形式来表示,称之为阻力线,以明确您入场狙击交易的依据!
股价有效突破阻力线,极有可能形成升势(上升趋势),所以要顺势操作,开仓买入,即按照市场运动的方向进行交易!
入市之后,止蚀盘(止蚀标准)的设置应该是默认的,即是与交易同时进行的,并且是绝对不可以随便取消的!止蚀标准的设定应由个人承受亏损的心理极限值具体而定,也同样用水平趋势线的形式来表示,称之为止蚀线。
入市之后绝不可以因为缺乏耐心而进行盲目的平仓!在市场没有证据证明您的操作是错误的之前,要有足够的耐心与信心!即在没有触发止蚀盘(止蚀标准)之前要耐心的持有!
操作正确而有了利润之后,切不可随意的平仓,可用止盈盘(止盈标准)作为保证,放胆去赚取更加丰厚的利润!即在没有触发您的止盈盘(止盈标准)之前一定要安心的持有!
市场的走势是瞬息万变的,所以您就必须要随时随地的紧跟其变化并且一定要顺应其变化!因此止盈标准―止盈线,也应该跟随股价的走势变化,做出适时、适势、适当的修正与调校,以使之紧帖股价的变化!
股价向下突破止盈线,触发止盈盘(止盈标准),则应顺势卖出止盈!股价有效突破止盈线,表示之前的升势(上升趋势)将告一段落,甚至有可能转而进入跌势(下跌趋势),所以要尊重市场,顺势操作,即按市场的变化进行交易!
再次明确股价走势形态的阻力线、颈线抑或是上边界线,以明确您日后再次入场狙击交易的依据!
耐心的待等!待等到其走势明朗之后再进行操作不迟!
之后的操作与前面同理
附其它新股的交易方法,并希望读者能举一反三、触类旁通,您做到了吗?
第三部份图解交易法
二股指期货的即日交易法：
这里将以图表的形式浅谈一下股指期货的即日交易法。
即日交易法又称分时突破交易法,英文简称为MBO,可分为5-MBO、10-MBO、15-MBO、30-MBO及60-MBO。一般以15-MBO来操作。
等待建立入场的参照系!
建立入场的参照系!
等待入场时机(关键点)的出现!
做空的时机(关键点)出现!建立第一笔空头头寸!
设置止蚀标准(默认的)!
没有触发止蚀盘(止蚀标准),耐心持仓!
反扑结束,建立第二笔空头头寸(塔式)!
设置止盈标准!
调校止盈标准!
虽然没有触发止盈盘(止盈标准),但按照即日交易法的交易规则,闭市前一定要了
结所有的(空头)头寸!
设立明日再次入场的标准,以明确明日再次做空的依据!
附近期股指期货的即日交易示意图：
第四部份：分析、推断及相应操作策略步骤
分析、推断
顾名思义,推断者分析、推理、判断之意也,就是根据已经发生的相关之事实(比如交易标的价格的变动),进行客观的分析、推理与判断,进而根据合理推断的结果采取相应的理性行动。就像时下年青的“潮”人追求漂亮的小“MM”一样,首先要千方百计的搞到她的手机号码(一定是从她本人处得到,这是大前提);如果是她很高兴的给了你她的电话号码,就可以推断出她允许你给她打电话,你放心大胆的给她打电话也就是了;如果你们在电话的交谈中彼此还能谈得来,那么可以推断出你可以适时的、尝试着与她约会了(进行“试盘”),比如找个借口(至于是什么借口那并不重要)请她去看一场电影或者听一场音乐会什么的;如果她能如约而来并在整个过程中没有表示出对你的反感,就说明目前的“趋势”良好, 你完全可以大大方方的再带她出去吃宵夜了;如果她对你还比较满意的话,则进一步说明你之前的推断是客观的、合理的和完全正确的!于是你便可以更加大胆的送她回家了,当然,都是时尚小青年嘛,你更可以借着“月黑风高”这一有利的自然条件并充分的把握这一可遇而不可求的大好时机,假装不经意的拉拉她的小手,请注意:这一至关重要的举动,对你来说存在着很大的不确定性!如果她含情脉脉的接受了,则可以推断出你的“主观操作”已经迎合了“市场客观的走势方向”,你大可以的去做你们年青人更进一步表达爱意的事了(这里必须善意的提醒你,一切行为均要有理有据的循序渐进的进行,切不可操之过急,一定要学会尊重“市场”);如果她表示出反感(哪怕是那么一点点)甚至是毫不犹豫的甩开你的手并狠狠的赏了你一记耳光的话,千万不要问她这是为什么,“市场变化”反映一切信息(“崩盘”了)!这说明你之前的推断可能是某个环节出了问题,及时的“逃离”现场是你此时此刻不二的抉择!千万不要似得了老年痴呆般“彪乎乎”的傻呆在那儿嘴巴里还不停的在问:“为什么呢?……”
而预测就是以虚无缥缈的东西为依据(比如所谓的“技术指标”等),进行“阿Q”式的幻想,臆想着“吴妈”和“小尼姑”,并以此为依据去进行操作,挨打被骂(被人没头没脸的臭揍几顿也就罢了,谁叫你的苦皮比较厚呢!但被人诅咒成“断子绝孙”,就是大不孝了!)也就是在自然情理之中的事了。
实在是弄不懂为什么有那么多的人热衷于去搞预测!不是吗?竟然有人在自己的博客中以自己企业(京畿某以“培训”股民而闻名的网络公司)的生命为代价而去预测大市(沪综指)的确切点位!这里姑且不论是对了还是错了,因为这都不重要!重要的是您已经向这个市场展示了您的无知!至于说错了之后还要进行狡辩,也只有额外的再证明您的无耻罢了!
有过即改,则归于无!倘再掩饰,徒增一辜!“君子曰:从善如流,宜哉!”
至于那条因预测大市(沪综指)不准而四处吠言要自宫却不见有丝毫动静的疯狗,那就不再是什么无知与无耻的问题了,而是彻头彻尾的别有用心与卑鄙下流了!“无心非,名为错,有心非,既为恶!”还是让它滚得再远一点吧!狗太监!
如果你连推断与预测的本质都还没有弄明白,那么就完全可以推断出你的实际操作也不会好到那里去!如果还不知悔改的话,赔光“歇菜”也就是迟早的事儿了!
二零一零年八月十五日
大市图表分析:
左延伸式V形底部逆转形态看来是没有指望了,于是大家现在都在期望(这个)头肩形底部逆转形态的形成了,它会不会形成?不知道!只是知道它若是真的形成时必定会有效突破中间的那条红色的重要沽压线,也就是所谓的“颈线”!届时下一个重要的沽压位为上面那条黄线所指示的位置。
现在还可不可以操作?公众交易者当然是可以了!只要是大市还没有有效的跌穿那条红色的趋势线。只是操作时一定要控制好仓位和“海琴(Hedge)”标准!并能严格的执行交易纪律!
至于所选择的交易标的则要尽量的选择那些“河宽”值大的抑或是那些“海阔天空”的交易标的!
二零一零年八月廿日
大市图表分析:
如果这个“头肩形底部逆转形态”能够成立的话,那么股指就必须有的效突破其形态的颈线位(绿色线)!
二零一零年八月廿九日
近期操作概略:
A 若大市有效突破其颈线位,则将攻击“1”一线,届时可选则形态与大市相似且“河宽”值较大的交易标的进行操作!
B 若大市跌破“3”线,而您的交易标的也刚好同步跌破“海琴”标准,则应立刻了结您的多头头寸!若您的交易标的还没有跌破“海琴”标准,但是一定要应该小心谨慎了,要时刻准备着按照交易规则了结您的多头头寸!
如果您所交易标的的走势是这个样子的:
那么您还可以持有!但是一定要加小心了!
如果您所交易标的的走势是这个样子的:
那么您一定要严格的执行交易纪律!顺势止盈!
如果您所交易标的的走势是这个样子的:
那么您一定要严格的执行交易纪律!即严格的按照交易法则进行操作!
C 若大市跌破“3”线但却没有有效跌破“2”线,对于公众交易者来说则仍可以选择那些“海阔天空”的交易标的进行操作,但此时一定要控制好风险(“海琴”标准)及仓位!
D 若大市有效跌破“2”线,则应选择做空(融券和做空股指期货)!
小结:市场从来就不缺少机会,关键是看您如何的把握了!“良宵短”,惜此时!
(以上虽是去年的分析，相对于近期的走势分析与操作是否对您有所启发!)
附：近期指数走势示意图：
一些3002开头的新股（与市场反弹时期同步）：
第四部份分析、推断及相应操作策略步骤
我们先来看下近期大市及股指期货的走势分析、推断的示意图：（2011—06—23）
今天大盘涨了39个点,量也稍放了出来,并一举强劲（相对于近期的走势）突破2660点的重要沽压位而进入一个崭新的箱体内运动。其第一沽压位为2760点一线,但是考虑到前期此点位一线的成交量并不是很大,可以推断沽压应该不会太强,而第二沽压位2830点一线则因前期成交较为密集,极有可能会形成较为沉重的沽压,故此判断2830点一线才有可能是重要的沽压位置,即这个箱体的上边界!
相对于大盘,IF指数也有效突破2940点这一关键点位(重要的沽压位),同样进入一个崭新的箱体内运动。其第一沽压位为3020点一线(推断沽压较轻,分析同前),第二沽压位也就是所谓的重要沽压位为3130点一线,即这个箱体的上边界!
从现在来看深证综指和泸深300指数走的略比上证要强一点：
如果上证指数有效突破1线，届时极有可能到2线即3000点左右一带左右受到阻滞！
股指期货指数走势操作示意图：
我们再看去年的操作策略步骤：
孙子曰:“兵者,国之大事,死生之地,存亡之道,不可不察也。”
“兵者,诡道也。”是故“知兵之将,生民之司命,国家安危之主也!”“将者,智、信、仁、勇、严也。” ------写在前面的话
2010年7月19日 星期一
大盘涨了51个点,量也放了出来,如果明天还能够持续这个势头的话,将突破2500点的重要沽压位而进入一个崭新的箱体内运动。其第一沽压位为2600点一线,但是考虑到前期此点位一线的成交量并不是很大,可以推断沽压应该不会太强,而第二沽压位2680点一线则因前期成交较为密集,极有可能会形成较为沉重的沽压,故此判断2680点一线才有可能是重要的沽压位置,即这个箱体的上边界!由此可见“河宽”值大约为180个点左右,理论平均收益率为7%左右。
相对于大盘,IF指数也同样进入了临界状态,如果能有效突破2700点这一关键点位(重要的沽压位),则将同样进入一个崭新的箱体内运动。其第一沽压位为2820点一线(推断沽压较轻,分析同前),第二沽压位也就是所谓的重要沽压位为2950点一线,即这个箱体的上边界!其“河宽”值大约为250个点左右,由于交易杠杆的作用,理论收益率为50%左右,相对于A股而言,其利润空间无疑是十分巨大的!
是故“因利而制权”,决定:在一切交易条件均满足的前提下(沪深300指数与IF指数必须相互认证),伺机狙击IF1008主力合约!
夫未战必先庙算,得算多者胜!正所谓“审计重举,明画深图”也。
20l0年7月20日 星期二
上午9点50分左右,沪深300指数与IF指数双双突破了各自的关键点位(重要的沽压位),是该执行交易计划的时候了!于是下令开仓做多IF1008主力合约,建立第一笔多头头寸,默认“海琴”(止蚀)为40个点。
2010年7月27日 星期二
沪深300指数和IF指数均进入第一沽压区域,收于星线,量缩得比较好,暂可视为自然回撤。“海琴”调整至前日阳线的1/2处。
2010年7月28日 星期三
上午10点55分左右,沪深300指数和IF指数均放量突破其各自的第一沽压位,追加头寸的关键点出现!于是下令加码做多IF1008主力合约,并从新调校“海琴”标准以适应市场的走势变化,同时向交易员们再次明确了触及2950点箱体的上边界即刻无条件止盈的交易原则,即设定2950点为止盈的标准(触发式)。
20l0年8月2日 星期一
上午快闭市时,IF指数紧随沪深300指数触及箱体的上边界2950点一线,即触发2950点的止盈标准!于是下令执行交易计划,全部了结所持有的IF1008主力合约的多头头寸!
若IF指数能有效突破2950点这一重要的关键点位可以再次进场做多,届时下一重要的沽压位为3180点一线,“河宽”值大约为230个点左右, 理论收益率为40%左右。
“谋定而后动,知止而有得。”“进退而有法,杀伐而有度。”至胜之法宝也!最后说给一些公众交易者一句话:简单的一句佛号,会念和念好了是两个不同的概念!它直接关系到日后的证果!
（完）
