退休提款 (RETIREMENT WITHDRAWAL) 通常有两种方法：定额提取和定比例提取，前者是根据生活需要每年固定提取；后者是固定提取比例． 一个公认的比较能使ＰＯＲＦＯＬＩＯ较持久的提取比例是４％．下面介绍一种退休提款规划是一种更科学的方法．
按如下步骤设立退休提款程序 :
１． 估算退休年限．
退休年限 = 估计寿命 - 退休年龄 ;
２． 选择初始提款比例 ;
按下表选择初始提款比例 :
Years Remaining in retirement | 95% Safe Withdrawal Rate | 99% Safe Withdrawal Rate | 100% Safe Withdrawal Rate |
45 | 5.50% | 4.70% | 3.10% |
40 | 5.60% | 4.70% | 3.20% |
35 | 5.90% | 5.00% | 3.20% |
30 | 6.20% | 5.30% | 3.50% |
25 | 6.60% | 5.60% | 3.70% |
20 | 7.50% | 6.40% | 4.10% |
15 | 8.90% | 7.90% | 5.60% |
10 | 12.20% | 10.90% | 8.60% |
例如 , 若愿意承受 5% 风险 (95% 机率安全水平 ), 对 35 年的退休年限 , 可采用 5.9% 的初始提款比例 .
３． 提款 ;
三中提款方式 :
1) 每年 STOCK 和 BOND 各卖掉一半 ;
2) 分别按比例卖掉 STOCK 和 BOND, 然后 REBALNCING 帐号维持 50/50 的 STOCK/BOND 的比例 ;
3) 当股市上涨时 , 只卖掉股票部分 ; 股市下跌时 , 只卖掉债券部分 ;
４． 年度调整 ;
第二年 , 提取与第一年相同量的现金 , 但按通货膨胀休整后提取 . 如第一年提取三万 , 全年通货膨胀率是 3%, 那末 , 第二年伊始 , 将多提取 $900 ($30000X3%), 即 $30900, 便余类推 . 注意两点 :
A) 不要将通货膨胀率直接加到第二年的提取率上 . 如你也许计划第二年提取 5%, 考虑通货膨胀率后变成 8%, 错 !
B) 在余下四年中 , 不要将初试提取率乘上每年年初资财总额作为该年度的现金提取额 , 而是每年按第一年提取的固定额度按通货膨胀率修正后的额度提取 .
若头五年中 , 资产应股市下跌而缩水 , 则在下一年中减少初试提取率 , 直到完成五年期 .
５． 五年期循环
每五年重复上述步骤 . 如第二个五年 , 你也许采用 99% 安全提取计划 , 那么初试提取率是 5.3%.
当还剩下 10 年寿命期 , 我们强力建议你切换到 100% 安全提取计划 , 既初始提取率达到 8.6%.
